銀行科創(chuàng)債發(fā)行規(guī)模逼近3000億元。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至12月16日，共有63家銀行發(fā)行70只科創(chuàng)債，發(fā)行規(guī)模合計(jì)達(dá)2886億元。此外，12月15日至19日還有三只銀行科創(chuàng)債啟動(dòng)發(fā)行，計(jì)劃發(fā)行規(guī)模合計(jì)為98億元，發(fā)行上限超120億元。
據(jù)中國(guó)貨幣網(wǎng)披露，12月16日，光大銀行2025年科技創(chuàng)新債券在全國(guó)銀行間債券市場(chǎng)簿記發(fā)行，本期債券基本發(fā)行規(guī)模為30億元，附不超過(guò)30億元的超額增發(fā)權(quán)，發(fā)行期限為3年期，采用浮動(dòng)利率，付息頻率為每3個(gè)月付息一次，本期債券的募集資金將投向《金融“五篇大文章”總體統(tǒng)計(jì)制度（試行）》中規(guī)定的科創(chuàng)領(lǐng)域，包括發(fā)放科技貸款、投資科技創(chuàng)新企業(yè)發(fā)行的債券等，專(zhuān)項(xiàng)支持科技創(chuàng)新領(lǐng)域業(yè)務(wù)。
12月17日，平安銀行啟動(dòng)2025年科技創(chuàng)新債券發(fā)行，基本發(fā)行規(guī)模確定為35億元，期限設(shè)定為3年。本期債券設(shè)置了超額增發(fā)機(jī)制，若實(shí)際全場(chǎng)申購(gòu)倍數(shù)（全場(chǎng)申購(gòu)量／基本發(fā)行規(guī)模）達(dá)到或超過(guò)1.4倍，發(fā)行人有權(quán)選擇行使超額增發(fā)權(quán)，即在本期債券的基本發(fā)行規(guī)模之外，增加發(fā)行不超過(guò)30億元。海南銀行也于12月17日啟動(dòng)3億元科創(chuàng)債發(fā)行，期限為5年，募集資金將通過(guò)貸款、債券等多種途徑，專(zhuān)項(xiàng)支持科技創(chuàng)新領(lǐng)域業(yè)務(wù)。
今年5月，中國(guó)人民銀行、中國(guó)證監(jiān)會(huì)聯(lián)合發(fā)布關(guān)于支持發(fā)行科技創(chuàng)新債券有關(guān)事宜的公告，支持金融機(jī)構(gòu)、科技型企業(yè)、私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)和創(chuàng)業(yè)投資機(jī)構(gòu)發(fā)行科技創(chuàng)新債券，并將科技創(chuàng)新債券納入金融機(jī)構(gòu)科技金融服務(wù)質(zhì)效評(píng)估。業(yè)內(nèi)認(rèn)為，這一制度有效引導(dǎo)了金融資源投向科技創(chuàng)新領(lǐng)域。
從發(fā)行規(guī)模看，政策性銀行和國(guó)有大行成為科創(chuàng)債發(fā)行主力軍。截至發(fā)稿，國(guó)開(kāi)行、農(nóng)發(fā)行和六大國(guó)有銀行共發(fā)行科創(chuàng)債1390億元，占已發(fā)行銀行科創(chuàng)債總額的48%。
從債券期限看，3年期和5年期成為銀行科創(chuàng)債的主流期限選擇。Wind數(shù)據(jù)顯示，上述73只已發(fā)行和正在發(fā)行的銀行科創(chuàng)債中，5年期產(chǎn)品有50只，占比近七成，3年期產(chǎn)品有19只，占比26%。
值得注意的是，目前銀行科創(chuàng)債中發(fā)行期限最長(zhǎng)的是中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行發(fā)行的2只7年期科創(chuàng)債。今年8月，“25農(nóng)發(fā)清發(fā)科創(chuàng)01”順利發(fā)行，規(guī)模為20億元，期限7年，發(fā)行利率為1.65%，認(rèn)購(gòu)倍率為6.42倍。該債券上市首日便實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)功能突破，渤海銀行攜手中信證券，創(chuàng)新性地以該筆農(nóng)發(fā)科創(chuàng)債作為回購(gòu)交易押品，完成了質(zhì)押式回購(gòu)交易，通過(guò)市場(chǎng)化方式提升了科創(chuàng)債的交易活躍度，進(jìn)一步完善了科創(chuàng)債二級(jí)市場(chǎng)功能，提升了資本市場(chǎng)服務(wù)科技創(chuàng)新的能力。在首單科創(chuàng)債獲得市場(chǎng)高度認(rèn)可后，農(nóng)發(fā)行11月啟動(dòng)增發(fā)計(jì)劃，成功發(fā)行“25農(nóng)發(fā)清發(fā)科創(chuàng)01（增發(fā)1）”，作為增發(fā)品種，該債券延續(xù)了原券7年期的長(zhǎng)期限設(shè)計(jì)和1.65%的票面利率。
從票面利率來(lái)看，整體上銀行科創(chuàng)債利率低于同期限普通金融債，政策性銀行、國(guó)有大行利率較低，區(qū)域性銀行利率相對(duì)較高。Wind數(shù)據(jù)顯示，已發(fā)行的70只銀行科創(chuàng)債票面利率中位數(shù)為1.81%。具體來(lái)看，臨商銀行于11月下旬發(fā)行的5億元5年期科創(chuàng)債票面利率為2.05%，在70只已發(fā)行品種中最高，順德農(nóng)商銀行、萊商銀行、珠海農(nóng)商銀行發(fā)行的科創(chuàng)債票面利率也超過(guò)2%。3年期品種中，國(guó)開(kāi)行5月發(fā)行的“25國(guó)開(kāi)科創(chuàng)01清發(fā)”票面利率最低，為1.35%，工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)銀行、建設(shè)銀行、交通銀行發(fā)行的3年期科創(chuàng)債票面利率均為1.65%。
